STRATEGIA di INVESTIMENTO: la lunga MARATONA

Scritto il 16 Novembre 2023 alle 07:29 da Danilo DT

Torniamo a parlare di alcuni concetti discussi in passato ma che sono degli “evergreen” che ogni investitore deve tenere sempre ben presente.

Su questo blog cerchiamo di mettere in chiaro quella che è una visione alternativa che permetta a tutti di ragionare adottando punti di vista differenti. Ma il focus è sempre su una attività. Ovvero dell’investire nel modo più coerente possibile dando la giusta consapevolezza.

Non dimenticate mai che investire saggiamente richiede una visione chiara e una prospettiva a lungo termine. Ma distinguiamo bene: molte strategie di investimento si concentrano sulla tattica di breve termine per sfruttare la volatilità del mercato. E’ quella che trovate facilmente anche in rete, perché è più emozionale ma è anche quella che fa più “rumore”. Ma non dimenticate mai che c’è un approccio più riflessivo il quale, nel corso del tempo, può dimostrarsi più redditizio e meno stressante per gli investitori.

Quindi due tipi di strategie.

La Differenza tra Asset Allocation Tattica e Strategica

La strategia tattica che si basa sulla previsione delle fluttuazioni immediate del mercato e sull’adozione di posizioni in risposta a queste variazioni. Tuttavia, la volatilità può essere un compagno instabile e imprevedibile, mettendo a dura prova anche gli investitori più esperti. La gestione delle emozioni diventa cruciale in questo contesto, poiché le decisioni rapide possono essere influenzate dall’ansia e dalla paura.

Dall’altro lato, un approccio strategico che pone l’attenzione sull’allocazione a lungo termine degli asset. Questa prospettiva si basa su una comprensione approfondita degli obiettivi finanziari personali, della tolleranza al rischio e delle tendenze macroeconomiche. Invece di reagire a ogni oscillazione del mercato, gli investitori mantengono una visione a lungo termine, concentrandosi su asset che, nel corso del tempo, hanno dimostrato di crescere in modo costante.

Vantaggi dell’asset allocation strategica

1. Riduzione dello Stress: Gli investitori non sono costantemente impegnati nella frenesia delle decisioni di breve termine, riducendo così lo stress legato alle fluttuazioni quotidiane del mercato.
2. Risultati Costanti: Storicamente, un approccio strategico ben progettato ha dimostrato di generare risultati costanti e crescita a lungo termine, riducendo l’impatto delle fluttuazioni del mercato a breve termine.
3. Maggiore Flessibilità Emotiva: Poiché le decisioni sono guidate da obiettivi a lungo termine, gli investitori possono mantenere una maggiore flessibilità emotiva, evitando le reazioni impulsive alle notizie del momento.
4. Minore Bisogno di Monitoraggio Continuo: Una volta implementata una asset allocation strategica, è necessario un monitoraggio meno frequente rispetto alle strategie tattiche, consentendo agli investitori di dedicare il proprio tempo ad altre attività.

Sebbene le strategie di breve termine possano sembrare allettanti per coloro che cercano guadagni rapidi, la realtà è che investire è una maratona, non una corsa. Una strategia di portafoglio strategica offre una via più stabile e sostenibile per raggiungere gli obiettivi finanziari nel lungo termine, riducendo al contempo la pressione legata alla volatilità e alla gestione delle emozioni. Investire con una visione a lungo termine può essere il segreto per costruire una ricchezza duratura e duratura.
Il risultato? Eccolo qui.

Il grafico parla da solo e mette in evidenza 4 tipi di investitori:

1) Quello che in 10 anni è stato sempre “full invested” e non ha cambiato strategia
2) Quello che entrando ed uscendo con strategie tattiche, perdendo compelssivamente i primi 10 giorni di ripartenza (il quale perde praticamente il 50% della performance)
3) Quello che invece perde i primi 20
4) Quello che perde i primi 30

Ora non andiamo ad associarci a chi è rappresentato al punto 4) ma analizziamo il caso al punto 2). Credo che chi fa trading possa capire di cosa stiamo parlando. Il fattore “C” non sempre aiuta. Ed i risultati sono emblematici.

E quindi…come ho scritto sopra, è una maratona. Ci vuole strategia e coerenza. Tenetene conto.

STAY TUNED!

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Danilo DT